銀行股權(quán)管理進(jìn)一步加強(qiáng)，違規(guī)代持將無處遁形。

為落實《商業(yè)銀行股權(quán)管理暫行辦法》有關(guān)要求，加強(qiáng)商業(yè)銀行股權(quán)管理，提升商業(yè)銀行股權(quán)信息透明度，做好商業(yè)銀行股權(quán)穿透式監(jiān)管工作，7月23日，銀保監(jiān)會發(fā)布《商業(yè)銀行股權(quán)托管辦法》(下稱“《辦法》”)。

《辦法》明確了股權(quán)托管方式，規(guī)定上市、在新三板掛牌的商業(yè)銀行股權(quán)托管應(yīng)按照現(xiàn)有法律法規(guī)進(jìn)行，非上市商業(yè)銀行可以按照市場化原則，自行選擇符合條件的股權(quán)托管機(jī)構(gòu)。設(shè)立專章明確監(jiān)管部門職責(zé)，除了對違反《辦法》規(guī)定的商業(yè)銀行進(jìn)行處罰外，監(jiān)管部門還將建立股權(quán)托管機(jī)構(gòu)黑名單，并通過全國信用信息共享平臺與相關(guān)部門或政府機(jī)構(gòu)共享黑名單信息。

值得注意的是，在《辦法》發(fā)布的同時，銀保監(jiān)會配套印發(fā)了《關(guān)于做好商業(yè)銀行股權(quán)托管辦法實施相關(guān)工作的通知》，對商業(yè)銀行股權(quán)托管和股權(quán)確權(quán)工作明確了過渡期安排。未托管的商業(yè)銀行應(yīng)在2020年6月底前按《辦法》要求完成托管，已托管、但不符合《辦法》要求的，應(yīng)在同一時間期限內(nèi)完成整改;對于股權(quán)確權(quán)，應(yīng)當(dāng)與股權(quán)托管工作同時進(jìn)行，商業(yè)銀行應(yīng)在2020年6月底前完成不低于80%的股權(quán)確權(quán)，在2021年12月底前完成全部股權(quán)的確權(quán)。

有分析人士對券商中國記者表示，托管是監(jiān)管的有利抓手，托管機(jī)構(gòu)可以協(xié)助監(jiān)管機(jī)構(gòu)實現(xiàn)穿透式監(jiān)管?！掇k法》的出臺，利于打擊商業(yè)銀行股權(quán)代持等亂象，也對于非上市銀行發(fā)行優(yōu)先股后實現(xiàn)股份集中托管提供依據(jù)。

讓托管成為監(jiān)管的“第二只眼”

規(guī)范銀行股權(quán)管理是完善商業(yè)銀行公司治理的重要部分。前幾年頻頻出現(xiàn)的險資舉牌銀行股、隱瞞股權(quán)、代持股權(quán)、股權(quán)層層嵌套等銀行股權(quán)亂象，暴露了銀行股權(quán)管理方面的諸多制度漏洞。

2018年初，銀保監(jiān)會印發(fā)了《商業(yè)銀行股權(quán)管理暫行辦法》，按照分類監(jiān)管原則，重點聚焦主要股東，防止其濫用權(quán)利、掏空銀行等行為監(jiān)管，其中明確提出商業(yè)銀行應(yīng)建立股權(quán)托管制度。

銀保監(jiān)會有關(guān)負(fù)責(zé)人稱，實踐中看，部分商業(yè)銀行進(jìn)行了股權(quán)托管，總體上提高了股權(quán)管理水平，降低了股權(quán)管理成本。但也存在一些不規(guī)范之處，如托管機(jī)構(gòu)硬件條件、服務(wù)水平參差不齊，部分存在股權(quán)“形式托管”現(xiàn)象，未能發(fā)揮股權(quán)托管的作用。

《辦法》的出臺，旨在充分發(fā)揮股權(quán)托管作用，規(guī)范銀行股權(quán)托管行為，提高銀行股權(quán)信息透明度與股權(quán)管理水平。

托管業(yè)務(wù)在某種意義上是金融監(jiān)管的“第二只眼”，能夠協(xié)助監(jiān)管部門更好地監(jiān)督監(jiān)測銀行股權(quán)的規(guī)范性?！掇k法》規(guī)定，商業(yè)銀行應(yīng)委托依法設(shè)立的證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、符合條件的區(qū)域性股權(quán)市場運營機(jī)構(gòu)或其他股權(quán)托管機(jī)構(gòu)管理其股權(quán)事務(wù)。重要的是，托管機(jī)構(gòu)有向監(jiān)管部門提供信息或報告的義務(wù)，能夠?qū)ι虡I(yè)銀行股權(quán)活動進(jìn)行有效監(jiān)督。

《辦法》明確了托管機(jī)構(gòu)應(yīng)向銀保監(jiān)會或其派出機(jī)構(gòu)報告：

1.托管機(jī)構(gòu)發(fā)現(xiàn)商業(yè)銀行股權(quán)活動違法違規(guī)的;

2.托管機(jī)構(gòu)發(fā)現(xiàn)商業(yè)銀行股東不符合資質(zhì)的;

3.因商業(yè)銀行原因造成托管機(jī)構(gòu)無法履行托管職責(zé)的;

4.銀保監(jiān)會要求報告的其他情況。

此外，銀保監(jiān)會將建立托管機(jī)構(gòu)黑名單制度，通過全國信用信息共享平臺與相關(guān)部門或政府機(jī)構(gòu)共享信息，并有權(quán)責(zé)令商業(yè)銀行更換托管機(jī)構(gòu)。

股東股權(quán)管理成今年銀行業(yè)治亂象重中之重

《辦法》對商業(yè)銀行股權(quán)托管的規(guī)定，主要對不少城商行、農(nóng)商行等非上市銀行股權(quán)管理影響更大，這類銀行也是此前暴露銀行股權(quán)亂象較為集中的銀行類型?！掇k法》強(qiáng)調(diào)，商業(yè)銀行應(yīng)向托管機(jī)構(gòu)完整、及時、準(zhǔn)確地提供股東名冊、股東信息以及股權(quán)變動、質(zhì)押、凍結(jié)等情況和相關(guān)資料。

銀保監(jiān)會有關(guān)負(fù)責(zé)人稱，對于上市、在新三板掛牌的商業(yè)銀行，《證券法》等相關(guān)法律法規(guī)對其股權(quán)托管提出了明確要求的，其股權(quán)托管按照現(xiàn)有法律法規(guī)進(jìn)行。對于未上市的商業(yè)銀行，現(xiàn)行法律法規(guī)未對其股權(quán)托管提出明確要求，其股權(quán)管理高度依賴公司自治。近年來，部分銀行因公司治理水平較弱出現(xiàn)了一些股權(quán)亂象。因此，銀保監(jiān)會根據(jù)《銀行業(yè)監(jiān)督管理法》，從審慎監(jiān)管角度，要求未上市的商業(yè)銀行按照市場化原則將股權(quán)托管至依法設(shè)立的證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、符合《辦法》規(guī)定且不在黑名單中的區(qū)域性股權(quán)市場運營機(jī)構(gòu)或其他股權(quán)托管機(jī)構(gòu)。

近年來，監(jiān)管部門高度重視商業(yè)銀行股權(quán)與公司治理的規(guī)范性。經(jīng)歷了2017、2018年連續(xù)兩年的銀行業(yè)保險業(yè)治理市場亂象專項行動后，為鞏固前期整治工作成果，防止市場亂象反彈回潮，今年5月17日，銀保監(jiān)會發(fā)布《關(guān)于開展“鞏固治亂象成果 促進(jìn)合規(guī)建設(shè)”工作的通知》(下稱“《通知》”)，制定了涵蓋銀行、保險、信托、金融資產(chǎn)管理公司、金融租賃公司、財務(wù)公司、汽車金融公司、消費金融公司等八類金融機(jī)構(gòu)的重點整治領(lǐng)域。其中，銀行領(lǐng)域的公司治理是治理亂象的重點，而股東股權(quán)管理又是公司治理的重中之重。

例如，《通知》明確，銀行和監(jiān)管派出機(jī)構(gòu)要檢查是否存在股東資質(zhì)不符合監(jiān)管要求;以非自有資金入股;存在股權(quán)代持、超比例或超家數(shù)持有銀行股權(quán)等情形;對主要股東的穿透管理不符合監(jiān)管要求;公司章程未按照監(jiān)管要求載明股東權(quán)利義務(wù);股權(quán)登記、質(zhì)押、關(guān)聯(lián)交易等股權(quán)事務(wù)管理不符合監(jiān)管要求;對濫用權(quán)利的股東未按照章程及相關(guān)要求采取限制措施。

相對于大型銀行或上市銀行，中小銀行的公司治理能力更為薄弱，盡管不少改制后的城商行、農(nóng)商行等區(qū)域性中小銀行也構(gòu)建了“三會一層”的公司治理架構(gòu)，但多年來“形似而神不似”的問題依舊突出。

國家金融與發(fā)展實驗室副主任曾剛對券商中國記者表示，目前銀行公司治理主要存在兩大問題，一是“內(nèi)部人”控制問題，即管理層對銀行實現(xiàn)了實際的控制，并做出損害公共利益和股東利益的行為。二是少數(shù)股東亂越位、胡作為，隨意干預(yù)銀行正常經(jīng)營的問題。

不少分析人士認(rèn)為，股權(quán)問題是公司治理的根源，健康的股權(quán)結(jié)構(gòu)是公司治理有效運行的基礎(chǔ)。因此，要完善中小銀行的公司治理，就要從股權(quán)著手。銀保監(jiān)會方面就曾表示，要嚴(yán)格規(guī)范股權(quán)管理，堅持長期穩(wěn)定、透明誠信和公平合理三條底線。

關(guān)鍵詞： 股權(quán)管理