個(gè)人投資養(yǎng)老迎重大利好 銀行理財(cái)子公司躍躍欲試
養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱建設(shè)穩(wěn)步推進(jìn)。
6月11日,人社部消息稱,人社部和財(cái)政部牽頭,正在會(huì)同相關(guān)部門研究制定養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱政策文件,目前進(jìn)展順利。
據(jù)介紹,兩部委擬考慮采取賬戶制,并建立統(tǒng)一的信息管理服務(wù)平臺,符合規(guī)定的銀行理財(cái)、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)、基金等金融產(chǎn)品都可以成為養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱的產(chǎn)品,通過市場長期投資運(yùn)營,實(shí)現(xiàn)個(gè)人養(yǎng)老金的保值增值。
此舉無疑是養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱建設(shè)的又一重要標(biāo)志。去年稅延養(yǎng)老保險(xiǎn)產(chǎn)品的推出讓保險(xiǎn)業(yè)頗為振奮,隨后基金業(yè)推出的目標(biāo)日期基金產(chǎn)品也意味著基金產(chǎn)品正式加入,而今又將銀行理財(cái)、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)和基金產(chǎn)品放在一起作為養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱的金融服務(wù)產(chǎn)品,可謂穩(wěn)扎穩(wěn)打、步步為營。
放開投資范圍大勢所趨
對于這一消息,普華永道中國金融行業(yè)管理咨詢合伙人周瑾在接受21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者采訪時(shí)表示,首先,放開個(gè)人養(yǎng)老金的投資范圍限制是大勢所趨,養(yǎng)老金投資安全性要放在首位,以往的投資限制過多,雖然風(fēng)險(xiǎn)的確可控,但也無法充分分享中國實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展和資本市場成長的紅利,長期而言對老百姓(603883)吸引力不足。
周瑾續(xù)稱,其次,設(shè)定一定的準(zhǔn)入門檻,建立類似“白名單”的標(biāo)準(zhǔn)規(guī)范,只有符合規(guī)定的金融產(chǎn)品才能進(jìn)入養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱的投資范圍,也是平衡安全性和收益性的理性舉措。這次銀行理財(cái)、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)、基金等金融產(chǎn)品先納入放開范圍,總體而言這幾類金融資產(chǎn)的監(jiān)管比較嚴(yán)格,信息披露也較為充分,在資管新規(guī)的趨勢下也都會(huì)采用凈值化的規(guī)范管理模式,所以整體風(fēng)險(xiǎn)可控。
多位保險(xiǎn)保障領(lǐng)域的專家對21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示,這一消息對推廣養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱而言無疑是個(gè)重大利好。
濟(jì)安財(cái)富CEO兼總經(jīng)理趙程程以個(gè)人商業(yè)養(yǎng)老賬戶制為例稱,個(gè)人養(yǎng)老金賬戶的建立除了可以實(shí)現(xiàn)供款便利以及稅收優(yōu)惠便利之外,也將促使基金、保險(xiǎn)等金融產(chǎn)品的發(fā)展更加規(guī)范化、專業(yè)化、多樣化;反過來,各類金融產(chǎn)品,尤其是權(quán)益投資類產(chǎn)品的不斷發(fā)展,也將為個(gè)人養(yǎng)老賬戶的投資收益保值增值提供強(qiáng)大的支撐。
趙程程表示,根據(jù)美國IRA賬戶經(jīng)驗(yàn),在20世紀(jì)70年代IRA建立之初,高達(dá)73%的資金投資于銀行和儲蓄存款;而到2017年底,IRA計(jì)劃資產(chǎn)投資于銀行和儲蓄存款的比例僅為6%。
此外,中國社科院世界社保研究中心副秘書長齊傳鈞也認(rèn)為,擬考慮采取賬戶制,并建立統(tǒng)一的信息管理服務(wù)平臺,說明以后可能直接會(huì)對個(gè)人賬戶提供稅優(yōu),即從個(gè)人工資里稅前扣除,放到個(gè)人賬戶中,至于購買哪一類產(chǎn)品由個(gè)人來選擇,換句話說三類產(chǎn)品都將受益于稅優(yōu)政策。
銀行理財(cái)子公司躍躍欲試
“在養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱下,銀行理財(cái)、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)和基金產(chǎn)品進(jìn)入了全面競爭時(shí)代,也就是說銀行業(yè)、保險(xiǎn)業(yè)和基金業(yè)將在這一領(lǐng)域既要開疆?dāng)U土,又要直面對手,個(gè)人養(yǎng)老金金融服務(wù)提供商‘三國時(shí)代’到來。”齊傳鈞如是比喻。
對此,一位銀行業(yè)人士對21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示,在中國資管市場,銀行理財(cái)產(chǎn)品受眾范圍更廣。同時(shí),多位銀行業(yè)人士稱,養(yǎng)老理財(cái)產(chǎn)品將來可以是銀行理財(cái)子公司的一個(gè)重要產(chǎn)品方向。“銀行肯定也有動(dòng)力,機(jī)構(gòu)都想要長期限的資金。”中國保險(xiǎn)學(xué)會(huì)理事郭振華說。
事實(shí)上,21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者也從銀行業(yè)人士處獲悉,此前銀行業(yè)協(xié)會(huì)針對銀行進(jìn)行了養(yǎng)老產(chǎn)品征求意見。
平安養(yǎng)老險(xiǎn)董事長兼CEO甘為民認(rèn)為,養(yǎng)老資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)承受能力較弱,所以對于養(yǎng)老資產(chǎn)管理的風(fēng)控要求更為嚴(yán)格。養(yǎng)老保險(xiǎn)公司應(yīng)充分發(fā)揮風(fēng)險(xiǎn)控制這一傳統(tǒng)優(yōu)勢,強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)的研究及控制,建立自我監(jiān)督、監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)督、第三方監(jiān)督的全方位監(jiān)督體系。
趙程程表示,濟(jì)安金信基于不同的收益與風(fēng)險(xiǎn)偏好,以濟(jì)安金信三星評級的各類公募基金為投資標(biāo)的,根據(jù)《企業(yè)年金管理辦法》的法定要求,在2011年5月編制了中國企業(yè)年金指數(shù)。成立至今,五類風(fēng)格指數(shù)的年化收益率均超過5%,證明公募基金可以承擔(dān)養(yǎng)老金投資的重任。
不過,雖然政策方向明確,但真正落地還有一些具體的問題需要加以考慮。例如,齊傳鈞指出,在產(chǎn)品設(shè)計(jì)上如果有較長期限的封閉期要求,客戶可能難以接受,尤其是年輕消費(fèi)者群體;但如果允許期間開放,對金融機(jī)構(gòu)的流動(dòng)性管理就提出了較高要求,并且如果允許退出,這些產(chǎn)品享受的稅優(yōu)是否應(yīng)該退回?
此外,還有一些金融人士對21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者建議,如果要通過這一政策來引導(dǎo)更多人群加入養(yǎng)老保險(xiǎn)第三支柱,希望未來可以考慮提供更多符合大眾需求的金融產(chǎn)品。
對此,周瑾表示,后續(xù)會(huì)否繼續(xù)放開到信托計(jì)劃、私募股權(quán)以及證券化等金融產(chǎn)品,也需要看本次改革的效果,以及資管新規(guī)實(shí)施后的整體資管市場的變化。
周瑾認(rèn)為,資管新規(guī)實(shí)施之后,資管產(chǎn)品會(huì)更加透明和規(guī)范,而且凈值化的管理模式,也更有利于投資者進(jìn)行投后管理和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測,甚至預(yù)期非標(biāo)資產(chǎn)的流動(dòng)性應(yīng)該也會(huì)增加,所以進(jìn)一步放開養(yǎng)老金投資范圍,或是時(shí)間和節(jié)奏的問題。
關(guān)鍵詞: 個(gè)人投資養(yǎng)老
相關(guān)閱讀
-
《和平精英》的開放世界 全局開放商業(yè)想象
未來30年,元宇宙將是中國的支柱產(chǎn)業(yè),至少有12億人可以成為元宇宙... -
如何打破銀行場景金融轉(zhuǎn)型焦慮 百融云...
身處數(shù)字經(jīng)濟(jì)時(shí)代,用戶對于千人千面、實(shí)時(shí)響應(yīng)、場景化的訴求日益... -
泰隆銀行突破柜臺窗口式政務(wù)服務(wù)定式思...
日前,紹興市柯橋區(qū)外貿(mào)共享客廳在泰隆銀行紹興分行揭牌成立,在全... -
世界快資訊丨固定資產(chǎn)投資增速加快 投...
相關(guān)閱讀:消費(fèi)市場逐步恢復(fù)新型消費(fèi)增勢良好政策措施加力顯效工業(yè)... -
四部門:部署開展涉企違規(guī)收費(fèi)專項(xiàng)整治...
人民網(wǎng)北京10月27日電(記者孫博洋)記者從市場監(jiān)管總局了解到,日... -
臺州銀行投向小微企業(yè)與“三農(nóng)”客戶的...
臺州銀行溫州分行成立12年來,與小微企業(yè)和三農(nóng)交貼心的朋友,累計(jì)... -
精彩看點(diǎn):智通A股融資融券統(tǒng)計(jì)|10月27日
智通A股融資融券統(tǒng)計(jì)|10月27日 -
進(jìn)出口銀行浙江省分行:21.5億元紅獅印...
由進(jìn)出口銀行浙江省分行牽頭的等值21 5億元人民幣紅獅印尼東加銀團(tuán)... -
浙商銀行投放人行設(shè)備更新改造再貸款清...
近期,浙商銀行落實(shí)設(shè)備更新改造再貸款和制造業(yè)中長期貸款投放的相... -
紹興市成立科學(xué)家研究中心 打造弘揚(yáng)科...
日前,紹興市科學(xué)家精神研究中心揭牌成立儀式在紹興文理學(xué)院舉行。... -
浙江省科協(xié)科普部組織浙江農(nóng)林大學(xué)5位博...
日前,浙江省科協(xié)科普部組織浙江農(nóng)林大學(xué)5位博士科技志愿者,響應(yīng)智... -
鹿城區(qū)科協(xié)持續(xù)舉辦項(xiàng)目路演活動(dòng) 吸引...
近日,為加速推動(dòng)科技成果轉(zhuǎn)化,促進(jìn)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展,服務(wù)國家創(chuàng)新... -
孫宇晨2022釜山區(qū)塊鏈周演講:區(qū)塊鏈?zhǔn)?..
據(jù)韓國媒體全球經(jīng)濟(jì)新聞10月27日報(bào)道,波場TRON創(chuàng)始人孫宇晨線上出... -
世界即時(shí)看!挺進(jìn)深地挖掘油氣潛能(新知)
【現(xiàn)象】今年6月,西南油氣田雙魚001—H6井鉆井深度達(dá)9010米,創(chuàng)造... -
三季度就業(yè)形勢總體穩(wěn)定
核心閱讀 人社部日前發(fā)布的三季度就業(yè)數(shù)據(jù)顯示:就業(yè)形勢總體穩(wěn)... -
為村民鋪就“幸福路”(新視點(diǎn))
金秋時(shí)節(jié),來到河北省邯鄲市峰峰礦區(qū)彭城鎮(zhèn)藺家莊村,桃園里的桃子... -
天天熱點(diǎn)評!智通A股北上資金統(tǒng)計(jì)|10月27日
智通A股北上資金統(tǒng)計(jì)|10月27日 -
智通A股龍虎榜統(tǒng)計(jì)|10月27日
智通A股龍虎榜統(tǒng)計(jì)|10月27日 -
天天資訊:EV晨報(bào) | 集度ROBO-01探月...
集度ROBO-01探月限定版售價(jià)39 98萬元;小鵬G9開啟交付;智己L7交付... -
環(huán)球熱訊:比亞迪坐不住了?全新漢EV低配...
工信部申報(bào)目錄中出現(xiàn)了一款比亞迪漢EV車型低配車型,漢EV價(jià)格門檻...