近幾年，供應(yīng)鏈金融行業(yè)發(fā)展迅猛，不僅業(yè)務(wù)品類越來(lái)越多，參與主體也越來(lái)越豐富，金融機(jī)構(gòu)、科技公司、產(chǎn)業(yè)平臺(tái)等紛紛入局，為企業(yè)提供保理融資、訂單融資、預(yù)付款融資、存貨融資等服務(wù)，通過(guò)線上化、數(shù)字化路徑較大地提升了客戶體驗(yàn)和服務(wù)效率。

技術(shù)在進(jìn)步，業(yè)態(tài)在發(fā)展，但仍有不少企業(yè)主表示，供應(yīng)鏈貸款審批效率慢、業(yè)務(wù)復(fù)雜、操作繁瑣……這就說(shuō)明，目前還有大量的金融需求未得到充分滿足，供應(yīng)鏈金融仍有較大發(fā)展空間。

2020年，《人民銀行等八部門關(guān)于規(guī)范發(fā)展供應(yīng)鏈金融支持供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈穩(wěn)定循環(huán)和優(yōu)化升級(jí)的意見》(銀發(fā)〔2020〕226號(hào))下發(fā)，對(duì)供應(yīng)鏈金融做出詮釋：“指從供應(yīng)鏈及產(chǎn)業(yè)鏈整體出發(fā)，運(yùn)用金融科技手段，整合物流、資金流、信息流等信息，在真實(shí)交易背景下，構(gòu)建供應(yīng)鏈中占主導(dǎo)地位的核心企業(yè)與上下游企業(yè)一體化的金融供給體系和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系，提供系統(tǒng)性的金融解決方案，以快速響應(yīng)產(chǎn)業(yè)鏈上企業(yè)的結(jié)算、融資、財(cái)務(wù)管理等綜合需求，降低企業(yè)成本，提升產(chǎn)業(yè)鏈各方價(jià)值。”

供應(yīng)鏈金融線上化

需更全面、精準(zhǔn)解決方案

近年來(lái)，企業(yè)靠資本擴(kuò)張帶動(dòng)的粗放式經(jīng)營(yíng)受限，更加聚焦主業(yè)實(shí)現(xiàn)內(nèi)生增長(zhǎng)，產(chǎn)生了越來(lái)越多與企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和供應(yīng)鏈活動(dòng)相關(guān)的融資需求，這類需求更多地呈現(xiàn)了短周期、高頻的特征。因此，融資時(shí)效成為金融機(jī)構(gòu)重要的競(jìng)爭(zhēng)力之一，越來(lái)越多的供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移到線上，通過(guò)數(shù)字化手段進(jìn)行快速、自動(dòng)授信和放款，幫助企業(yè)及時(shí)獲得資金融通，這是當(dāng)前各家金融機(jī)構(gòu)的主要業(yè)務(wù)創(chuàng)新方向。

與此同時(shí)，國(guó)家提出了構(gòu)建以國(guó)內(nèi)大循環(huán)為主，國(guó)內(nèi)國(guó)際雙循環(huán)相互促進(jìn)的新發(fā)展格局，高度重視供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈完整穩(wěn)定，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)良性循環(huán)和優(yōu)化布局，尤其是當(dāng)前穩(wěn)住經(jīng)濟(jì)大盤形勢(shì)下，供應(yīng)鏈上、中、下游的整體協(xié)同發(fā)展具有重大作用。供應(yīng)鏈作為統(tǒng)一有機(jī)整體，需要金融機(jī)構(gòu)圍繞企業(yè)資產(chǎn)和資金供給兩端，提供更加全面、精準(zhǔn)的解決方案，這是金融機(jī)構(gòu)比較欠缺，應(yīng)重點(diǎn)研究突破的方向。

據(jù)了解，中信銀行近些年不斷在供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)領(lǐng)域進(jìn)行深入剖析，從較為抽象的三大核心要素來(lái)看，資產(chǎn)、主體、產(chǎn)品各業(yè)務(wù)要素之間沒有產(chǎn)生聯(lián)系，導(dǎo)致每個(gè)業(yè)務(wù)都比較獨(dú)立，這是突破傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)的固有束縛和掣肘的關(guān)鍵所在。

各資產(chǎn)之間需要盤活。企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)中，沉淀了銀票、財(cái)票、商票、應(yīng)收賬款、信用證、存單、存款、理財(cái)?shù)却罅抠Y產(chǎn)，這是金融機(jī)構(gòu)提供融資的重要依據(jù)。但目前企業(yè)有應(yīng)收賬款只能做保理融資或應(yīng)收賬款質(zhì)押融資，有存貨只能做存貨融資，不能根據(jù)企業(yè)經(jīng)營(yíng)需要進(jìn)行統(tǒng)一資產(chǎn)管理和靈活調(diào)配使用。

各主體之間缺乏傳導(dǎo)。除了“電子應(yīng)收賬款憑證”等少量產(chǎn)品外，核心企業(yè)信用沒能在上下游企業(yè)之間暢通傳導(dǎo)，造成大部分小微企業(yè)不能充分依托核心企業(yè)信用獲得便捷融資，往往需要提供額外的擔(dān)保措施，未能有效緩解小微企業(yè)的負(fù)擔(dān)。

為解決以上問(wèn)題，只有打破各業(yè)務(wù)要素之間的割裂，才能真正促進(jìn)供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈循環(huán)暢通。

構(gòu)建供應(yīng)鏈生態(tài)

突破束縛解放生產(chǎn)力

據(jù)了解，中信銀行獨(dú)辟蹊徑，在業(yè)內(nèi)首創(chuàng)以企業(yè)資產(chǎn)池為核心構(gòu)建供應(yīng)鏈生態(tài)，通過(guò)“池”建立橋梁和紐帶，將產(chǎn)品、資產(chǎn)、主體之間的聯(lián)系打通，為企業(yè)提供資產(chǎn)管理和綜合融資服務(wù)，提升供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈資源配置效率。

例如，打通各個(gè)供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品，提供綜合融資。據(jù)中信銀行介紹，打通資產(chǎn)池與信e鏈、信保理等線上交易融資產(chǎn)品，向企業(yè)客群提供“一個(gè)授信”“一次簽約”“一套系統(tǒng)”的一站式綜合融資服務(wù)。通過(guò)產(chǎn)品嫁接和靈活組合，實(shí)現(xiàn)便捷的期限錯(cuò)配、利率轉(zhuǎn)換、銀行增信及資產(chǎn)變現(xiàn)，打造全新、卓越的業(yè)務(wù)體驗(yàn)。

全面支持企業(yè)資產(chǎn)入池，讓資產(chǎn)發(fā)揮價(jià)值。支持企業(yè)銀票、財(cái)票、商票、應(yīng)收賬款、國(guó)內(nèi)證、存貨、商票、存單等資產(chǎn)入池，企業(yè)根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需要可靈活進(jìn)行出入池操作，并且憑借池內(nèi)的資產(chǎn)可隨時(shí)融資，發(fā)揮“企業(yè)流動(dòng)性資產(chǎn)大管家和綜合融資平臺(tái)”作用。

中信銀行表示，隨著互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)和區(qū)塊鏈等技術(shù)的普及運(yùn)用，資產(chǎn)變得越來(lái)越透明和可信，資產(chǎn)入池后的流動(dòng)性和變現(xiàn)能力大大提升，不僅可在銀行獲得快速融資，也可通過(guò)“信流轉(zhuǎn)”打通多元化的資金渠道，使得不同的風(fēng)險(xiǎn)資源與不同風(fēng)險(xiǎn)偏好的資金進(jìn)行更加精準(zhǔn)的匹配，從而降低產(chǎn)業(yè)鏈整體融資成本。(董瀟)

關(guān)鍵詞： 金融線上化 中信銀行 存貨融資 企業(yè)成本