《投資者網(wǎng)》湯巾

編輯  胡珊

在復(fù)雜多變的外部環(huán)境下，中國銀行業(yè)頂住壓力，總體呈現(xiàn)恢復(fù)性增長態(tài)勢，資產(chǎn)規(guī)模穩(wěn)步擴(kuò)張，盈利水平持續(xù)改善。作為城商行標(biāo)桿，南京銀行（601009.SH）更是交出了一份超預(yù)期的高質(zhì)量業(yè)績答卷。

4月15日，南京銀行正式發(fā)布2021年年報(bào)暨2022年一季報(bào)。截至2021年末，該行資產(chǎn)總額超1.74萬億元，保持了兩位數(shù)的增長，較上年增長15.28%；存款跨越萬億元大關(guān)，達(dá)到1.07萬億元，較上年增長13.26%；貸款超7900億元，較上年增長17.16%。同時(shí)，其營業(yè)收入、凈利潤創(chuàng)出歷史新高，且均實(shí)現(xiàn)兩位數(shù)增長。

截至2022年一季度末，南京銀行資產(chǎn)總額進(jìn)一步增至1.88萬億元，當(dāng)季營業(yè)收入、凈利潤增幅均超過20%。在盈利能力提升的同時(shí)，該行不良貸款率進(jìn)一步壓降至0.9%，資產(chǎn)質(zhì)量穩(wěn)中向好。

南京銀行資產(chǎn)總額變化（單位：萬億元）

數(shù)據(jù)來源：南京銀行2021年年報(bào)和2022年一季報(bào)

在4月20日召開的業(yè)績說明會(huì)上，當(dāng)談到南京銀行業(yè)績增長的內(nèi)在驅(qū)動(dòng)力時(shí)，行長林靜然用一句話進(jìn)行了概括：“就是認(rèn)真踐行我們的戰(zhàn)略和五年規(guī)劃?！?/p>

據(jù)了解，南京銀行以五年戰(zhàn)略規(guī)劃（2019-2023）為引領(lǐng)，聚焦客戶與科技兩大主題，深入推進(jìn)“大零售”和“交易銀行”兩大戰(zhàn)略，金融科技賦能引領(lǐng)公司金融、零售金融、金融市場三大業(yè)務(wù)板塊齊頭并進(jìn)，力求打造“商行+投行+交易銀行+私人銀行”綜合化經(jīng)營模式。

盈利加速業(yè)績超預(yù)期

南京銀行立足江蘇，服務(wù)輻射長三角及北京地區(qū)，經(jīng)過26年的經(jīng)營發(fā)展，已成長為一家公司治理完善、經(jīng)營特色鮮明、綜合實(shí)力突出、質(zhì)量效益優(yōu)良的商業(yè)銀行。

2021年，該行實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入409.25億元，同比增長18.74%；實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤158.57億元，同比增長21.04%；每股收益1.54元，同比增長14.93%。

南京銀行營業(yè)收入及增長率（單位：億元）

南京銀行歸母凈利潤及增長率（單位：億元）

數(shù)據(jù)來源：Wind

具體來看，其營業(yè)收入中，利息凈收入271.03億元，較去年增加34.09億元，同比上升14.39%，在營業(yè)收入中占比66.23%，同比下降2.52個(gè)百分點(diǎn)；非利息凈收入138.22億元，較去年增加30.50億元，同比上升28.32%，在營業(yè)收入中占比33.77%，同比上升2.52個(gè)百分點(diǎn)。

從盈利能力來看，各項(xiàng)指標(biāo)均有所提升。2021年，南京銀行凈息差為1.88%，較上年上升0.02個(gè)百分點(diǎn)；凈利差為2.02%，較上年上升0.03個(gè)百分點(diǎn)；總資產(chǎn)收益率0.97%，較上年末上升0.05個(gè)百分點(diǎn)；加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率14.85%，較上年末上升0.53個(gè)百分點(diǎn)。

值得一提的是，2022年一季度，南京銀行業(yè)績更是跑出加速度，實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入122.77億元,同比增長20.39%；實(shí)現(xiàn)歸母凈利潤50.15億元，同比增長22.33%。

一方面，該行在資產(chǎn)總量穩(wěn)定增長的基礎(chǔ)上，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)有所調(diào)整，非生息資產(chǎn)規(guī)模和非息收入同比增長明顯，除手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入以外的其他非息收入33.9億元，同比增長133.95%；另一方面，其手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入為19.88億元，同比增長11.2%，在營業(yè)收入中占比16.19%，主要貢獻(xiàn)來源是理財(cái)業(yè)務(wù)與投資銀行業(yè)務(wù)。

資產(chǎn)質(zhì)量方面，南京銀行不良率持續(xù)處于低位，2021年末為0.91%，今年一季度末繼續(xù)壓降至0.9%。同時(shí)，撥備覆蓋率2021年末為397.34%，今年一季度為398.41%，上升1.07個(gè)百分點(diǎn)，風(fēng)險(xiǎn)抵御能力進(jìn)一步鞏固。

《投資者網(wǎng)》注意到，在南京銀行年報(bào)和一季報(bào)業(yè)績出爐后，各家研究機(jī)構(gòu)紛紛給出樂觀評級。

其中，申銀萬國證券研報(bào)顯示，南京銀行一季度營收表現(xiàn)亮眼、信貸高增，制造業(yè)等實(shí)體企業(yè)已成為對公投放主要驅(qū)動(dòng)；新設(shè)支行在存貸兩端均已有突出貢獻(xiàn)。規(guī)?？焖贁U(kuò)張下，其資產(chǎn)質(zhì)量繼續(xù)向好，信用成本下行有望持續(xù)支撐利潤釋放。

中信建投證券研報(bào)也認(rèn)為，南京銀行在2021年業(yè)績高增的基礎(chǔ)上，2022年一季度業(yè)績進(jìn)一步提速，營收、凈利潤增速均超20%，同時(shí)資產(chǎn)質(zhì)量進(jìn)一步夯實(shí)，網(wǎng)點(diǎn)布局?jǐn)U張速度和成效顯著，大零售戰(zhàn)略縱深推進(jìn)。在穩(wěn)增長和信貸需求巨大結(jié)構(gòu)化差異下，一季報(bào)業(yè)績已經(jīng)展現(xiàn)出南京銀行作為重點(diǎn)區(qū)域的優(yōu)質(zhì)城農(nóng)商行，信貸需求和投放增速始終強(qiáng)勁，全年規(guī)模保持快速擴(kuò)張的確定性極強(qiáng)。

增設(shè)網(wǎng)點(diǎn)驅(qū)動(dòng)業(yè)務(wù)增長

“根據(jù)網(wǎng)點(diǎn)新增計(jì)劃，到2023年底全行主要在江蘇省內(nèi)新設(shè)100家網(wǎng)點(diǎn)，同時(shí)配套2000人滿足新設(shè)網(wǎng)點(diǎn)的需要，從而讓南京銀行的網(wǎng)點(diǎn)總數(shù)突破300家，在江蘇省內(nèi)實(shí)現(xiàn)所有縣域的全部覆蓋，發(fā)達(dá)縣域做到1+1?！?/p>

在4月20日的業(yè)績說明會(huì)上，南京銀行董事長胡升榮上面這番話引起了市場的關(guān)注。他表示，新設(shè)100家網(wǎng)點(diǎn)可以為零售業(yè)務(wù)提供更好的服務(wù)平臺(tái)，讓小微業(yè)務(wù)有附近網(wǎng)點(diǎn)的支撐，增加實(shí)體網(wǎng)點(diǎn)能更好回歸客戶和服務(wù)的本源，有利于南京銀行下一步的可持續(xù)發(fā)展。

事實(shí)上，南京銀行具有雄厚的區(qū)位優(yōu)勢，主體經(jīng)營區(qū)域所在的長三角地區(qū)是中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展最活躍、開放程度最高、創(chuàng)新能力最強(qiáng)的區(qū)域之一，是長三角區(qū)域一體化發(fā)展戰(zhàn)略、長江經(jīng)濟(jì)帶發(fā)展戰(zhàn)略等重大國家戰(zhàn)略疊加實(shí)施的重點(diǎn)區(qū)域，具有豐富的客戶資源和廣闊的發(fā)展前景。

依托區(qū)位優(yōu)勢，南京銀行積極融入國家戰(zhàn)略布局和地方發(fā)展規(guī)劃，投身“強(qiáng)富美高”新江蘇建設(shè)，緊緊圍繞高質(zhì)量發(fā)展理念，實(shí)現(xiàn)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)共榮共贏共成長，網(wǎng)均產(chǎn)能在同業(yè)中保持領(lǐng)先水平。

年報(bào)顯示，該行江蘇省內(nèi)縣域支行覆蓋度從2020年末的80%提高至2021年末的90%，全行營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)總數(shù)達(dá)到215家。

2021年該行在8地合計(jì)新設(shè)15家支行，并將在2022年落地新設(shè)47家支行。值得一提的是，今年一季度15家新設(shè)支行新增存款和貸款占全行比例分別達(dá)11.5%和25.3%。可以看出，新設(shè)支行在存貸兩端貢獻(xiàn)突出，已經(jīng)給南京銀行帶來新的增長驅(qū)動(dòng)。

大零售戰(zhàn)略2.0縱深推進(jìn)

面對復(fù)雜多變外部環(huán)境和市場需求，南京銀行積極把握市場機(jī)遇，扎實(shí)推進(jìn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。其中，大零售戰(zhàn)略2.0改革縱深推進(jìn)，隊(duì)伍增配和產(chǎn)能提升取得積極成效，零售存貸款貢獻(xiàn)持續(xù)提升。

2021年末，其零售貸款占比較年初提升0.6個(gè)百分點(diǎn)至30.1%，零售存款占比較年初提升0.7個(gè)百分點(diǎn)至22.4%；零售AUM達(dá)5667億元，增速達(dá)16.35%，今年一季度末增至6117.76億元。

同時(shí)，零售客戶總量2362.65萬戶（不含互金平臺(tái)客戶），增幅9.32%。其中，私鉆客戶規(guī)模達(dá)到34291戶，增幅13.31%；財(cái)富客戶規(guī)模達(dá)到57.14萬戶，增幅12.44%。

在財(cái)富管理上，南京銀行將私行升級為總行一級部門，致力于將私人銀行業(yè)務(wù)打造成為全行的“資產(chǎn)配置中心”“利潤中心”“公私聯(lián)動(dòng)中心”，做精客群，做強(qiáng)專業(yè)，科技賦能，通過有效的資產(chǎn)配置和專業(yè)的金融服務(wù)，為客戶創(chuàng)造價(jià)值。

為促進(jìn)零售財(cái)富業(yè)務(wù)發(fā)展，該行優(yōu)化組織架構(gòu)，在持續(xù)加強(qiáng)分行私人銀行中心建設(shè)的基礎(chǔ)上，以支行網(wǎng)絡(luò)為依托，配置專業(yè)的私行顧問隊(duì)伍，穩(wěn)步打造私人銀行業(yè)務(wù)的支行主戰(zhàn)場。

在零售貸款上，南京銀行持續(xù)完善“以客戶為中心”的零售貸款產(chǎn)品體系，加快構(gòu)建住房、消費(fèi)和經(jīng)營性貸款“三駕馬車”協(xié)同發(fā)展的新格局，業(yè)務(wù)規(guī)模、結(jié)構(gòu)、質(zhì)量和效益呈現(xiàn)均衡發(fā)展的良好態(tài)勢。

圍繞著“智能化、數(shù)字化、開放化”,積極擁抱數(shù)字化發(fā)展趨勢，南京銀行推出的數(shù)字信用卡N Card深受大眾歡迎。2021年末，該行信用卡累計(jì)發(fā)卡153.71萬張，增幅90.4%；其中上線10個(gè)月的N Card發(fā)卡規(guī)模突破58萬張。截至2022年3月末，N Card發(fā)卡規(guī)模突破74萬張。

此外，南京銀行對蘇寧消費(fèi)金融有限公司（下稱“蘇寧消金”）控股權(quán)收購的進(jìn)展情況也備受投資者的關(guān)注。

3月8日，南京銀行公告稱，擬于近期收購蘇寧消金其他股東持有的合計(jì)41%股權(quán)，本次收購?fù)瓿珊?，南京銀行持有蘇寧消金股權(quán)比例由15%增至56%，獲得蘇寧消金的控股權(quán)。

對此，南京銀行董事長胡升榮在業(yè)績說明會(huì)上表示：“從南京銀行的戰(zhàn)略發(fā)展來看，也從蘇寧消金目前的經(jīng)營狀況來看，我們和法國巴黎銀行作為股東，有必要來收購蘇寧消金的一部分股份，這樣有利于南京銀行零售戰(zhàn)略的發(fā)展，同時(shí)也有利于把南京銀行深耕多年的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)繼續(xù)做大做強(qiáng)?！?/p>

他同時(shí)透露，“目前對于蘇寧消金的收購還需等待監(jiān)管部門的批準(zhǔn)，交割完成后南京銀行將在業(yè)務(wù)模式、業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)劃、內(nèi)部機(jī)構(gòu)等方面做出一系列安排，進(jìn)一步釋放公司消費(fèi)金融經(jīng)營優(yōu)勢。今年蘇寧消金的主要任務(wù)是穩(wěn)定，把基礎(chǔ)工作做好，明年要實(shí)現(xiàn)比較大的發(fā)展?！?/p>

中信建投證券研報(bào)預(yù)計(jì)，在零售客戶穩(wěn)定增長、N Card信用卡獲客體系日益完善、蘇寧消金股權(quán)收購迅速落地、財(cái)富和私鉆客戶快速增長的多層次貢獻(xiàn)下，南京銀行大零售戰(zhàn)略成效和業(yè)績貢獻(xiàn)將更加凸顯。（思維財(cái)經(jīng)出品）■

關(guān)鍵詞： 城商行王者歸來南京銀行營收凈利均創(chuàng)新高 存款余額